Tandem Diabetes Care profitiert von Problemen bei Medtronic und Insulet – Wells Fargo stuft auf 160 USD!
Tandem Diabetes Care (TNDM) ist ein führender Anbieter von innovativen Insulinmanagementsystemen. Mit seinen t:slim X2-Insulinpumpen in Verbindung mit Echtzeit-Blutzuckermesssensoren und der eigenen Control IQ-Technologie kann die Insulinabgabe mittlerweile vollständig automatisiert werden. Beim Investorentag im Dezember wurde zuletzt die vielversprechende Pipeline präsentiert. Folgen soll mit der t:slim X3 das neue Flaggschiff sowie auch mit Tandem Mobi eine Hybrid-Mikropumpe, die 50 % kleiner ist als die t:slim X2 und ausschließlich per Smartphone bedient wird. Mit einer schlauchlosen Variante, der Mobi Tubeless, soll auch dem Omnipod von Insulet der Kampf angesagt werden. Bis heute wurden weltweit etwa 300.000 der eigenen Insulinpumpen ausgeliefert. Bis 2024 sollen es 500.000 Stück sein.
Als Wachstumstreiber dient die weltweit steigende Zahl an Diabetikern, die laut der International Diabetes Federation (IDF) 2045 auf 700 Mio. Menschen ansteigen wird. Die Marktdurchdringung der Insulinpumpen liegt bei der wichtigen Zielgruppe, den Typ-1-Diabetikern, im Heimatmarkt erst bei 36 % und soll bis 2027 auf 65 % ansteigen. 1 Mio. potenzielle Neukunden gibt es dadurch. Die Akzeptanz bei den Patienten nimmt zu, da sich der Alltag deutlich erleichtern lässt.
Gestern konnte die Aktie nach einer Kurszielanhebung durch Wells Fargo wieder ein Lebenszeichen von sich geben. Der Experte hebt das Kursziel von 137 auf 160 USD (Equal Weight -> Overweight) und betont, dass die Konsensschätzungen für die kommenden Jahre übertroffen werden könnten. Konkurrenten wie Medtronic und Insulet haben Schwierigkeiten mit ihren 780G- bzw. Omnipod 5-Pumpen. Dies könnte heuer die Verkaufszahlen von Tandem anfachen, wobei auch ein starker Erneuerungszyklus einsetzen dürfte. Außerdem ist Control IQ das erste ganze Jahr außerhalb der USA in Frankreich und Großbritannien verfügbar. Die Internationalisierung läuft also an. Daraus ergibt sich nun ein Aufwärtspotenzial von immer noch 30 %.
Im Q3 wurde zuletzt ein Umsatzplus von 45 % sowie eine EPS-Steigerung von 160 % verkündet. Die internationalen Auslieferungen konnten verdreifacht werden. Für das laufende Geschäftsjahr rechnet das Management mit einem Wachstum von 37 – 39 % auf 685 – 695 Mio. USD.
Nachdem die Aktie vom Hoch in kurzer Zeit 25 % abgegeben hat, könnte nun wieder ein Swing-Low entstanden sein, an dem sich Trader orientieren können. Das KUV von 8,9 ist nicht günstig, was die Aktie nur für Trading-Manöver interessant macht. Das EPS soll von 0,77 USD je Aktie im nächsten Jahr auf 1,34 USD je Aktie kräftig zulegen können.
Als Wachstumstreiber dient die weltweit steigende Zahl an Diabetikern, die laut der International Diabetes Federation (IDF) 2045 auf 700 Mio. Menschen ansteigen wird. Die Marktdurchdringung der Insulinpumpen liegt bei der wichtigen Zielgruppe, den Typ-1-Diabetikern, im Heimatmarkt erst bei 36 % und soll bis 2027 auf 65 % ansteigen. 1 Mio. potenzielle Neukunden gibt es dadurch. Die Akzeptanz bei den Patienten nimmt zu, da sich der Alltag deutlich erleichtern lässt.
Gestern konnte die Aktie nach einer Kurszielanhebung durch Wells Fargo wieder ein Lebenszeichen von sich geben. Der Experte hebt das Kursziel von 137 auf 160 USD (Equal Weight -> Overweight) und betont, dass die Konsensschätzungen für die kommenden Jahre übertroffen werden könnten. Konkurrenten wie Medtronic und Insulet haben Schwierigkeiten mit ihren 780G- bzw. Omnipod 5-Pumpen. Dies könnte heuer die Verkaufszahlen von Tandem anfachen, wobei auch ein starker Erneuerungszyklus einsetzen dürfte. Außerdem ist Control IQ das erste ganze Jahr außerhalb der USA in Frankreich und Großbritannien verfügbar. Die Internationalisierung läuft also an. Daraus ergibt sich nun ein Aufwärtspotenzial von immer noch 30 %.
Im Q3 wurde zuletzt ein Umsatzplus von 45 % sowie eine EPS-Steigerung von 160 % verkündet. Die internationalen Auslieferungen konnten verdreifacht werden. Für das laufende Geschäftsjahr rechnet das Management mit einem Wachstum von 37 – 39 % auf 685 – 695 Mio. USD.
Nachdem die Aktie vom Hoch in kurzer Zeit 25 % abgegeben hat, könnte nun wieder ein Swing-Low entstanden sein, an dem sich Trader orientieren können. Das KUV von 8,9 ist nicht günstig, was die Aktie nur für Trading-Manöver interessant macht. Das EPS soll von 0,77 USD je Aktie im nächsten Jahr auf 1,34 USD je Aktie kräftig zulegen können.
